10 Rempitan Pendek Terbesar dalam Sejarah

Himpitan singkat ialah situasi unik yang mengakibatkan kenaikan harga saham yang pesat. Untuk mengelakkan senario squeeze singkat, keselamatan harus mempunyai tahap penjual pendek yang luar biasa yang memegang kedudukan saham mereka.

Regangan pendek biasanya bermula apabila harga secara tidak dijangka melonjak sedikit lebih tinggi. Keadaan ini memainkan peranan penting dalam pedagang jangka pendek yang secara rawak memutuskan untuk mengurangkan kerugian dan meninggalkan kedudukan mereka.

Panduan ini akan menerangkan squeeze pendek, tentang konsep ini dan senarai squeeze pendek terbesar dalam sejarah .

Memahami konsep picitan pendek

Melainkan harga saham yang sangat pendek dijangka meningkat, penjual harus melakukan short trade serta-merta untuk mengehadkan kerugian mereka. Penjual secara ringkas meminjam saham aset yang mereka fikir harga mereka akan meningkat untuk membeli selepas ia jatuh.

Jika mereka entah bagaimana menjadi baik, mereka akan memulangkan bahagian itu. Pulangan ini adalah perbezaan antara harga apabila mereka memulakan jual beli dan membeli pegangan untuk menutup sebarang kedudukan jual.

Jika mereka melakukan sebarang kesilapan, mereka akan berkeras untuk membeli pada harga yang lebih tinggi. Mereka perlu membayar perbezaan antara harga yang mereka tetapkan dan harga jualan keseluruhan.

Memandangkan penjual tidak lama lagi meninggalkan kedudukan mereka dengan pesanan pembelian, pemergian yang tidak dijangka dari penjual ini secara ringkas mendorong harga lebih tinggi. Pertumbuhan harga yang pesat yang berterusan juga telah menarik pembeli sekuriti.

Dalam keadaan apakah regangan pendek berlaku?

Penjual pendek membuka kedudukan saham secara ringkas kerana mereka percaya harga mereka akan jatuh sementara pemikiran mereka bagus! Berita gembira, pengumuman produk atau aliran hasil yang merangsang minat pembeli boleh menggalakkan mereka.

Perubahan dalam kekayaan saham mungkin bersifat sementara. Jika tidak, peniaga pendek mungkin mengalami kerugian apabila tarikh tamat tempohnya semakin hampir. Mereka biasanya membuat keputusan untuk menjual serta-merta, walaupun ia bermakna mereka akan mengalami kerugian yang besar.

18% ialah saham Tesla yang mewakili kepentingan jangka pendek pada akhir 2019. Harga saham telah meningkat empat kali ganda, dan penjual telah kehilangan berbilion-bilion.

Di sinilah rempitan pendek berlaku. Setiap transaksi pembelian yang dibuat oleh seorang penjual pendek meningkatkan harga dan memaksa penjual pendek yang lain untuk membeli.

Senarai Rempitan Pendek Terbesar dalam Sejarah

Sekarang tanpa berlengah lagi, mari kita beralih ke topik utama perbincangan dan senaraikan 10 tekanan pendek terbesar dalam sejarah sepanjang zaman:

1. Volkswagen

Juga dikenali sebagai VW, mereka adalah antara pembuat kereta Jerman paling terkenal Volkswagen dalam sejarah ringkas. Ini biasanya berlaku sebaik sahaja syarikat menjadi yang paling bernilai dalam tempoh perniagaan yang singkat.

Volkswagen Wagen sedang dalam proses untuk diambil alih oleh Porsche. Oleh itu, premium alat ganti biasanya telah meningkat ke tahap yang sangat tinggi berbanding butiran pilihannya. Dana lindung nilai berbau peluang timbang tara. Jual plain dan pagar dengan membeli komponen yang diperlukan.

Satu hujung minggu Porsche mengumumkan pengambilalihan awam VW. Dia menduduki sebahagian besar armada, dan hanya 6% daripada armada bebas yang tinggal. Sebaliknya, jualan pendek menyumbang 12% daripada jumlah stok luar biasa.

Secara matematik mustahil bagi mana-mana pedagang pendek untuk membeli saham dan dengan itu menutup kedudukannya. Dalam erti kata lain, separuh daripada bilik itu ditinggalkan di dalam bangunan yang terbakar tanpa laluan. Perjuangan panik untuk Timur bermula.

Ironinya ialah walaupun Porsche dapat memecat banyak peniaga kecil, ia gagal membayar untuk jawatannya yang terkemuka dan akhirnya diambil alih oleh VW.

2. Herbalife

Seorang pengurus dana lindung nilai, Bill Ackman telah mengambil kedudukan pendek sebanyak $1 bilion di Herbalife, sebuah syarikat pemasaran global berbilang peringkat.

Kes Ackman adalah berdasarkan skim piramid penipuan. Dan dia masih memenangi kemenangan Pyrrha apabila pada tahun Suruhanjaya Perdagangan Persekutuan mengambil tindakan paksaan menentang syarikat itu.

Dalam pertempuran yang berlangsung lama yang melibatkan siaran langsung di CNBC, Icahn akhirnya memenangi banyak kemenangan, manakala dana Ackman kehilangan $ 1 bilion.

3. Tesla

Tesla dan pengasasnya, Elon Musk, sentiasa bergelut dengan jualan pendek, dan walaupun serbuan Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa (SEC), bekas itu setakat ini memenangi pertarungan.

Usaha jangka pendek Tesla dijangka kehilangan lebih daripada $ 40 bilion menjelang akhir 2020, kerana saham syarikat meningkat 740% tahun lepas.

Ia berdasarkan data yang dikumpul oleh Ihor Dusaniwski, pengarah eksekutif analisis ramalan di S3 Partners, seorang penganalisis kewangan.

Tidak hairanlah Musk dan Redditors didapati sama, dan yang pertama terus mengumpulkan tentera monyet melalui tweet mereka. Dusaniwsky memberitahu Pelabur Institusi bahawa pendek Tesla adalah "pendek paling lama tidak menguntungkan yang pernah saya lihat."

4. Amanah (RIL)

Berbeza dengan Saunders Piggly Wiggly, Dhirubhai Ambani menjadi sangat marah apabila dia mendapat tahu bahawa kartel beruang itu mendapat sedikit keuntungan dengan memendekkan saham Reliance.

Dan seperti Saunders, dia juga memutuskan untuk melawan hanya dengan kartel beruang. Tetapi tidak seperti Saunders, Beruang telah dihancurkan sepenuhnya, dan Ambani menang, yang memberikannya nama Jalan Dalal yang legenda.

5. First Solar Inc.

Ia boleh dikatakan bahawa tekanan pendek yang besar dalam FSLR Solar Pertama, 2.17%, bermula pada penghujung Ogos 2012, apabila 37% saham syarikat tenaga solar telah dikurangkan dan memalukan bernilai 20 USD.

Pada pertengahan Januari, seluar pendek jatuh kepada 22% pada saham istimewa kerana saham melebihi $ 30 sesaham. Pada bulan April, saham membuat keuntungan yang ketara kerana mereka menyediakan pengurusan yang melebihi jangkaan pasaran, tetapi sesetengah penganalisis melihat pemulihan sebagai "tindak balas yang dibesar-besarkan."

Walaupun saham menguji $ 55 sesaham, seluar pendek jatuh kepada 19% pada saham luar biasa. Bahagian pertama Solar adalah 75% lebih tinggi dari tahun ke tahun.

6. ITT Educational Services Inc.

Dengan hampir 37% sahamnya, ITT Educational ESI jatuh 0.30% tahun ini, walaupun Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa telah meneliti firma latihan untuk perjanjian pinjaman pelajar swasta.

Selepas bilangan saham yang didagangkan mencapai maksimum untuk tahun tersebut pada bulan Mac, saham tersebut melonjak pada tahun tersebut dan mencapai hampir 125%. Juri masih belum memutuskan sama ada tekanan itu akan bertahan, kerana saham kehilangan 8% pada hari Rabu, meninggalkan hanya 48%.

7. Herbalife Ltd.

Dengan kadar faedah jangka pendek pada 35% pada awal tahun dan pegangan $ 33 yang memalukan, saham Herbalife melonjak sebahagiannya $ 45 pada bulan Januari apabila jutawan Carl Icahn membeli kepentingan yang besar dalam syarikat itu, bertentangan dengan kenyataan penjual pendek. Bill Ackman.

Berikutan pertembungan awam antara Icahn dan Ackman dan pengurus dana lindung nilai lain meninggalkan jawatan kanan dan kehilangan seorang juruaudit, saham kekal hampir 47% untuk tahun itu, dengan kadar faedah jangka pendek kekal malar pada 32%.

8. GameStop Corp.

Kadar faedah jangka pendek pada GameStop GME meningkat 6.89% dengan harga saham dagangan permainan video untuk kebanyakan tahun, mencapai kemuncak 37% sebelum jatuh kepada 33% semasa apabila harga saham jatuh kepada $35.

Saham itu agak sejuk dan jatuh semula kepada $ 35, masih naik 44% setahun, dan kekal sebagai salah satu saham paling kurang nilai di kawasan itu.

Banyak saham berkaitan permainan video telah meningkat di sekeliling kegawatan konsol permainan baharu dalam beberapa minggu kebelakangan ini.

9. Barnes & Noble Inc.

Dengan kemuncak 24% dalam saham pada Januari tahun ini, minat singkat dalam Barnes & Noble US: BKS jatuh di bawah 19% apabila saham meningkat 48% pada tahun itu.

Saham meningkat mendadak pada awal Mei selepas berita bahawa Microsoft sedang mempertimbangkan pengambilalihan pembuat buku digital Nook oleh kedai buku itu untuk $ 1 bilion.

10. Questcor Pharmaceuticals Inc.

Walaupun boleh dikatakan bahawa ini bukan tekanan yang besar, ia juga sukar untuk mengabaikan bahawa saham terpendek indeks S&P 1500 untuk sepanjang tahun masih berkembang hampir 38%. Questcor US Shorts: QCOR meningkat 47% pada bulan Januari dan jatuh 41% pada awal April apabila saham mencapai $36 sesaham.

Penjual secara ringkas menggandakan usaha mereka dan kembali kepada 46% pada akhir April. Seluar pendek saham bermula tinggi pada bulan September dan jatuh kepada $ 50 sesaham selepas mengumumkan semakan terhadap amalan pemasaran syarikat dan had pembayaran untuk seret utamanya.

11. Supervalu Inc.

Saham Supervalu US: SVU telah meningkat 174% tahun setakat ini, yang paling banyak dalam kalangan semua syarikat dalam Indeks S&P 1500.

Faedah pendek pada masa ini menyumbang hampir 26% daripada saham terkumpul syarikat, turun daripada lebih daripada 41% pada awal Februari.

Pada bulan Januari, Standard & Poor's meletakkan jam tangan penarafan pada syarikat itu, dan Fitch Ratings menaikkan penarafan hutang sampah firma itu pada bulan Februari. Penasihat Modal SAC, diketuai oleh Steve Cohen, juga telah menjadi peminat besar Supervalu, meningkatkan kepentingannya kepada 5.1% dalam syarikat itu awal bulan ini.

12. Netflix Inc.

Ia diikuti oleh indeks S&P 500 SPX yang paling berkuasa -0.33%, Netflix NFLX, 4.33%, dengan saham sebanyak 153%.

Syarikat itu memulakan tahun dengan kira-kira 23% daripada sahamnya terkumpul pada harga di bawah $93 sesaham. Itu jatuh kepada 13% pada saham baru pada akhir bulan Mac, apabila saham mencapai kira-kira $ 190 sesaham.

Walaupun saham sedang menguji $ 240 di satu pihak, penjual nampaknya yakin bahawa saham itu terbalik semula, kerana kadar faedah pendek telah meningkat kepada lebih daripada 18%.

Pada penghujung April, saham menerima tamparan sebenar apabila syarikat penstriman filem itu mengumumkan keputusan suku tahunan yang lebih baik daripada jangkaan, tetapi kedudukan jual juga mula meningkat.

13. Boyd Gaming Corp

Sempitan pada pintasan pengendali kasino telah bermula, dengan kedudukan menurun pada akhir April. Sementara itu, saham BYD Boyd, 1.20%, telah meningkat hampir dua kali ganda pada tahun tersebut.

Kadar faedah jangka pendek melebihi 21% saham khas jatuh kepada 18% apabila saham Boyd melebihi $ 12. Walaupun syarikat itu mencatatkan kerugian pada suku pertama, ia juga mengumumkan pembangunan Echelon Casino yang sakit di Atlantic City bernilai $ 350 juta dalam Mac.

14. Dynamics Green Mountain Coffee Roasters Inc.

Sehingga November, hampir 35% daripada armada Green Mountain di Amerika Syarikat adalah rendah: GMCR. Pertumbuhan saham yang stabil daripada 69% kepada hampir USD 46 sesaham menurun berbanding Februari kepada 18%.

Penjual melawat lagi untuk masa yang singkat; seluar pendek berhati-hati meningkat sebanyak 23% daripada saham terkumpul pada bulan April.

Ia datang secara mendadak selepas perhimpunan Green Mountain berikutan pengumuman Starbucks Corp. SBUX, 0.87%, menjadi perniagaan untuk pakej kopi K-Cup syarikat. Saham telah meningkat 91% setakat ini.

Pertaruhan pada picitan pendek

Pelabur penentang boleh membeli saham pada kadar faedah pendek yang tinggi untuk mengambil kesempatan daripada potensi pengurangan yang singkat. Kenaikan pesat harga saham adalah menarik tetapi bukan tanpa risiko. Disebabkan oleh prospek yang buruk, stok boleh menjadi sedikit.

Pedagang aktif akan menyemak saham yang dihapus kira dan melihat bahawa ia mula berkembang. Sebaik sahaja harga mula meningkat, peniaga melompat ke dalam pembelian dan cuba meraih sesuatu yang boleh menjadi tolakan singkat dan peningkatan yang ketara.

Apakah risiko tekanan perdagangan yang singkat ?

Terdapat banyak contoh saham yang bergerak lebih tinggi selepas faedah jangka pendek yang kukuh. Tetapi anda juga akan menemui banyak stok terhad yang harganya terus jatuh sepanjang masa.

Kadar faedah jangka pendek yang tinggi tidak bermakna harga akan naik. Ini bermakna ramai orang fikir ia akan runtuh!

Bagaimana anda boleh mencari picitan pendek ?

Adalah mudah bagi pelabur untuk meletakkan sedikit tekanan pada pihak yang salah kerana ia boleh berlaku di mana-mana sahaja. Banyak isyarat amaran seperti itu boleh meramalkan litar pintas yang teruk. Berikut adalah tiga cara utama untuk mengenal pasti squeeze pendek:

1. Perkara pertama yang perlu diingat ialah saham hartanah jangka pendek yang tinggi biasanya yang paling mudah didapati. Jika anda mendapati kadar faedah pendek lebih tinggi daripada 20%, anda harus menganggap syarat ini sebagai tanda amaran yang berpotensi.

   
   

2. Saham dengan jumlah kecil atau bilangan saham yang tersedia untuk perdagangan mungkin juga ketat. Peningkatan mendadak dalam bilangan fungsi boleh menyebabkan perubahan cepat naik atau turun.

   
   

3. Satu lagi cara untuk mencari masa yang singkat adalah apabila anda melihat bahawa stok berkembang pesat, pada volum yang lebih tinggi, tanpa melihat syarikat atau formasi teknikal. Ini bermakna kebarangkalian rempitan pendek berlaku adalah tinggi. Jika situasi sedemikian berlaku dengan saham yang anda laburkan, anda mesti segera memahami dan menilai pilihan anda.

Bagaimanakah anda boleh mengelak daripada memerah pendek ?

Selain menerangkan bagaimana anda boleh mengenal pasti stok dalam picitan pendek, anda juga harus belajar bagaimana anda boleh bertahan jika terperangkap dalam kitaran picitan pendek. Di sini kami mempunyai beberapa helah penting untuk anda ikuti:

1. Ketahui sama ada anda bersedia untuk membelinya dari segi kewangan dan emosi.

   
   

2. Jika anda berpendapat bahawa akaun margin anda mempunyai dana yang mencukupi dan anda boleh menanggung kerugian jangka pendek, anda harus menyemak sama ada sesuatu telah berubah di peringkat rendah. Jika tiada perubahan asas, anda boleh menunggunya.

   
   

3. Anda juga boleh menetapkan dengan henti rugi supaya picitan yang lebih pendek tidak akan mengatasi anda. Tetapan henti rugi mencetuskan pesanan pembelian, yang membantu anda meninggalkan perdagangan.

   
   

4. Elakkan memendekkan inventori sehingga dan melainkan anda tidak mempunyai strategi keluar yang jelas.

   
   

5. Upah pakar pelaburan profesional untuk menguruskan semua pelaburan anda.

Soalan berkaitan (Soalan Lazim)

1. Adakah memerah pendek haram?

Memerah jangka pendek adalah haram. Mana-mana syarikat perantara yang boleh dengan sengaja melalui tekanan jangka pendek tanpa bertindak mungkin mempunyai banyak kewajipan undang-undang.

2. Apakah yang mencetuskan picitan pendek?

Picitan pendek sering dicetuskan oleh berita baik yang tidak dijangka, yang mendorong harga keselamatan lebih tinggi daripada biasa. Ini secara beransur-ansur akan meningkatkan squeeze belian, yang mula menggerakkan squeeze jualan pasaran.

3. Berapa tinggi picitan pendek boleh pergi?

Jika anda memendekkan bahagian sebanyak $ 10, ia tidak akan kurang daripada sifar, jadi anda tidak boleh memperoleh lebih daripada $ 10 setiap bahagian dagangan. Tetapi tiada siling dalam stok. Anda boleh menjualnya dengan harga $10 dan kemudian terpaksa membelinya semula dengan harga $20.

4. Siapa yang mendapat manfaat daripada picitan pendek?

Usahawan boleh membuat keuntungan besar dengan mengambil kesempatan daripada pegangan squeeze singkat. Jika anda ingin mengambil kesempatan daripada memerah, anda perlu tahu cara menjualnya dengan baik. Ia tidak diketahui bila akan berlaku tekanan pendek, tetapi dengan melihat stok di bawah banyak tekanan, anda boleh berjaga-jaga apabila ia bermula.

Fikiran akhir

Spekulator atau peniaga dengan kedudukan saham pendek akan beransur-ansur mengalami kerugian besar. Tetapi ini hanya jika stok melalui keadaan picit yang singkat.

Pelabur penentang yang membina kedudukan panjang dalam ekuiti dengan menjangkakan tekanan pendek akan mendapat manfaat daripada kenaikan harga saham .

Oleh itu, picitan pendek biasanya berlangsung dalam masa yang singkat. Untung atau rugi boleh mengambil sedikit masa, tetapi pelaburan anda boleh membawa banyak akibat, jadi anda tahu cara mencari jalan pintas. Anda tidak boleh meramalkan berapa lama picitan pendek akan kekal bersama anda.