Comercio de soporte y resistencia: la guía definitiva

El precio de una acción alcanza un bajo nivel de soporte después de un tiempo, y el precio de una acción alcanza un alto nivel de resistencia. Los precios de las acciones caen a niveles que alientan a los comerciantes a comprar cuando se materializa el soporte.

Introducción

El concepto de soporte y resistencia del nivel comercial es, sin duda, uno de los atributos más discutidos del análisis técnico. Como parte del análisis de los patrones de los gráficos, los operadores se refieren a estos términos como niveles de precios en los gráficos que actúan como barreras, evitando que el precio de un activo sea empujado en una dirección específica. A primera vista, el concepto de identificar grupos parece simple, pero como descubrirá, el comercio de soporte y resistencia puede tomar muchas formas, y la idea es mucho más difícil de dominar de lo que piensa.

Cuando la oferta y la demanda se encuentran, los puntos en el tiempo se denominan niveles de soporte y resistencia. Los analistas técnicos creen que los niveles de soporte y resistencia son vitales para comprender la psicología del mercado, la oferta y la demanda. Los precios están determinados por el exceso de oferta y demanda en los mercados financieros. Un mercado bajista es uno con mucha oferta. Toros y comprar son sinónimos de orden. Los precios suben cuando sube la demanda y bajan cuando baja la oferta.

Los toros y los bajistas luchan por el control cuando la oferta y la demanda son iguales.

Los poderes de la oferta y la demanda han creado estos niveles de soporte y se supone que la resistencia se ha movido una vez que se rompen, en cuyo caso, es probable que surjan nuevos niveles de soporte y resistencia. El pilar de soporte y resistencia es uno de los más poderosos en el comercio, y la mayoría de las estrategias incluyen algún tipo de análisis de soporte/resistencia (S/R). El precio se ha acercado y rebotado constantemente desde áreas clave donde se desarrollan el soporte y la resistencia.

La psicología detrás del apoyo y la resistencia

Hay soporte cuando una tendencia a la baja se detiene debido a una concentración de la demanda. Cuando una tendencia alcista se detiene temporalmente, se genera resistencia debido a una concentración de oferta. A pesar de parecer arbitrarios a primera vista, estos niveles están determinados por el sentimiento y el anclaje del mercado. La razón por la que los comerciantes compran o venden puede variar, pero en su mayoría están motivados por el motivo de las ganancias, ya sea para ganar más dinero o para ayudar a aliviar el dolor de perder dinero en una operación anterior.

Considere que una acción ha estado fluctuando entre dos niveles, un nivel de soporte en la parte inferior y un nivel de resistencia en la parte superior. A medida que el precio sube desde un nivel de soporte, esto es lo que estarían pensando:

• Desearían haber comprado más para poder obtener una ganancia más significativa. Los comerciantes a largo plazo fueron felicitados por ser comerciantes inteligentes. Pueden creer que comprarán más si el precio baja a ese nivel.

• Como creen que pueden haberse equivocado, los cortos esperan que el precio vuelva a caer. Incluso si lo hacen, podrán cubrir sus posiciones y salir de la operación sin perder tanto.

• Los indecisos indecisos piensan que podrían haber perdido el tren al dudar e incluso perder una operación rentable. Si el precio vuelve a caer, se deciden a comprar acciones para no volver a perderlas.

En el ejemplo anterior, considere que una acción se negocia entre dos niveles: en la parte inferior hay un nivel de soporte y en la parte superior hay un nivel de resistencia. La forma en que pensarían si un precio subiera un nivel importante de soporte es:

• Dado que podrían haber ganado más dinero si hubieran comprado más, desearían haberlo hecho. Es posible que compren más si el precio vuelve a caer a ese nivel.

• Los cortos esperan una caída de precios ya que creen que pueden haber cometido un error. En cualquier caso, al menos pueden salir sin perder tanto dinero cubriendo su posición.

• Indeciso podría haber perdido una buena oportunidad al dudar, perdiendo así un trato lucrativo. Si el precio vuelve a bajar, el accionista decide comprar más acciones para no perder una segunda vez.

• Los precios bajan el nivel de soporte, cada grupo decide comprar. Puede ver hacia dónde se dirige la tendencia, pero no es correcto simplificar la complejidad psicológica del comercio. Como los tres participantes del mercado demandan acciones, la caída del precio se revertirá según la oferta y la demanda.

Descripción general de soporte y resistencia

¿Qué es el soporte y la resistencia?

En economía, el nivel de soporte y resistencia se refiere a la intersección de la oferta y la demanda. Según los analistas técnicos, estos niveles de soporte y resistencia son importantes para determinar la psicología del mercado y la oferta y la demanda. En los mercados financieros, es común el uso de técnicas de análisis técnico como el comercio de soporte y resistencia. Los siguientes son tres puntos de interés para un comerciante que se pueden determinar a partir de un análisis rápido de gráficos:

• La dirección del mercado

• Entrar en el mercado en el momento adecuado

• Establecimiento de puntos de salida basados en ganancias o pérdidas

Apoyo

Un nivel de soporte es una zona en un gráfico donde el precio ha caído pero ha tenido problemas para abrirse paso. Arriba está el diagrama que muestra cómo el precio cae hasta el área de soporte y luego, de repente, 'rebota' de nuevo.

Según la teoría, un nivel de precios de apoyo es cuando la demanda (poder adquisitivo) es lo suficientemente alta como para evitar una mayor caída de los precios. Los compradores ven una mejor oferta a medida que el precio se acerca al soporte y, como resultado, es más probable que compren cuando se vuelve más barato en el proceso. Cuando los vendedores obtienen un trato peor, es menos probable que vendan. En ese escenario, la demanda (compradores) superaría a la oferta (vendedores) y el precio no caería por debajo de los niveles de soporte.

Resistencia

Un área de resistencia es una línea en un gráfico donde el precio ha subido pero ha tenido problemas para superarlo. Arriba hay un diagrama que muestra cómo el precio sube al área de resistencia y luego "rebota" bruscamente desde allí.

Un nivel de precio de resistencia es donde la oferta (poder de venta) es lo suficientemente fuerte como para limitar el aumento del precio. Esencialmente, a medida que el precio se acerca a la resistencia y se vuelve más caro en el proceso, los vendedores estarán más inclinados a vender y los compradores estarán menos inclinados a comprar. En ese escenario, la oferta (vendedores) abrumará a la demanda (compradores) y el precio no subirá por encima del nivel de resistencia.

¿Cuáles son los métodos para establecer soporte y resistencia?

El nivel de soporte suele estar por debajo del precio actual. Aún así, a veces la seguridad puede negociarse en o cerca del soporte, mientras que el nivel de resistencia generalmente está por encima del precio actual, pero a veces la seguridad puede negociarse en la resistencia o cerca de ella.

Es difícil determinar un nivel de soporte preciso cuando se realiza un análisis técnico. Los precios también pueden caer por debajo del soporte a veces, así como fluctuar. Debido a esto, algunos inversores y comerciantes marcan zonas de apoyo. Como resultado, a veces, no parece lógico considerar que se ha roto un nivel de resistencia simplemente porque el precio cerró ocho pips por encima del nivel de resistencia establecido. Por lo tanto, algunos inversores y comerciantes crean niveles de resistencia.

Altas y bajas

El soporte se puede determinar observando los mínimos de reacción anteriores, mientras que la resistencia se puede determinar por los máximos de reacción anteriores. Los precios de las acciones continuaron subiendo después de cada soporte de rebote. Los niveles de soporte pueden convertirse en niveles de resistencia después de romperse.

Soporte es igual a resistencia

En el caso de una ruptura del precio por debajo de un nivel de soporte, ese nivel de soporte puede convertirse en un nivel de resistencia. Como las fuerzas de la oferta han superado las fuerzas de la demanda, el soporte se ha roto. Por lo tanto, si el precio vuelve a este nivel, es probable que aumente la oferta y siga la resistencia.

En la otra dirección, la resistencia puede convertirse en soporte. El precio que sube por encima de la resistencia señala el cambio en la oferta y la demanda. Las rupturas por encima de la resistencia muestran que la demanda ha vencido a las fuerzas de la oferta.

Rango de negociación

Cuando se trata de determinar si el soporte y la resistencia actúan como un punto de inflexión o como un patrón de continuación, los rangos de negociación pueden ser muy importantes. Un rango de negociación es un período de tiempo en el que los precios se mueven dentro de una banda relativamente estrecha. Un mercado bastante equilibrado se indica mediante un rango de cotización. Tan pronto como el precio sale del rango de negociación, ya sea por encima o por debajo, indica que ha surgido un ganador. Las rupturas por encima o por debajo de la línea de tendencia son victorias para los alcistas (demanda) y para los bajistas (oferta).

Zonas de soporte y resistencia

En el análisis técnico, las zonas de soporte y resistencia son útiles porque no es una ciencia exacta. Es contrario a la estrategia trazada por Lucent Technologies (LU), pero sucede de vez en cuando. Las complejidades de cada valor deben reflejarse en el análisis. A menudo, los niveles exactos de soporte y resistencia son los mejores, pero en otros casos, las zonas son las mejores. Si el rango es más estrecho, el nivel será más preciso. Cuando el rango de cotización es de menos de dos meses y los rangos de precios son relativamente ajustados, los niveles más precisos de soporte y resistencia son los más adecuados. Los rangos de negociación que abarcan varios meses y tienen un rango de precios razonablemente grande se identifican mejor utilizando zonas de soporte y resistencia. Esto se conoce como una guía general y cada rango de negociación debe evaluarse individualmente.

Las mejores estrategias comerciales de soporte y resistencia

Para interpretar el soporte y la resistencia de manera efectiva, primero debe comprender cómo se mueven normalmente los precios de los activos, para luego poder interpretar el soporte y la resistencia desde esa perspectiva. También es importante saber que existen diferentes tipos de soporte y resistencia, incluidos menores y mayores/fuertes. Se espera que el precio rompa niveles menores, pero es más probable que los niveles fuertes se mantengan y hagan que el precio se mueva en la dirección opuesta.

• Parte superior de la forma

• Parte inferior del formulario

En la siguiente lista hay cuatro formas de intercambiar soporte y resistencia:

Comercio de rango

Como los operadores buscan comprar en el soporte y vender en la resistencia, el comercio de rango se produce en el espacio entre el soporte y la resistencia. El área entre los dos soportes y resistencias se puede considerar una habitación. El suelo y el techo representan soporte y resistencia, respectivamente. A menudo aparece un rango en los mercados laterales cuando no se observa una tendencia clara.

Es necesario identificar los rangos de negociación; por lo tanto, se deben identificar los niveles de soporte y resistencia. Como se muestra en el gráfico a continuación, se pueden identificar las áreas de estrategia comercial de soporte y resistencia:

En general, los operadores tienden a buscar posiciones largas cuando el mercado rebota en el soporte y posiciones cortas cuando rebota en la resistencia cuando el mercado está dentro del rango.

En vista de esto, los comerciantes deben tener cuidado al establecer paradas cuando están largas y cortas, ya que el precio no siempre ha respetado los límites de soporte y resistencia.

Un desglose de precios puede ser genuino o falso, también llamado "falso". Cuando los mercados se salen del rango, es vital adoptar una gestión de riesgos sólida para limitar el riesgo a la baja.

Estrategia de ruptura

Después de un período de incertidumbre direccional, el precio generalmente se disparará y comenzará a mostrar una tendencia. Los comerciantes a menudo buscan una ruptura por debajo del soporte o por encima de la resistencia para aprovechar el impulso cada vez mayor en una dirección. Existe la posibilidad de que este impulso conduzca a una nueva tendencia.

Sin embargo, los principales operadores tienden a esperar un retroceso antes de realizar una operación para evitar caer en la trampa de rupturas comerciales falsas.

Si el mercado vuelve a bajar después del retroceso, los operadores deben buscar puntos de entrada.

Estrategia de línea de tendencia

Las líneas de tendencia sirven como soporte o resistencia en la estrategia de línea de tendencia. En una tendencia bajista, dibuje una línea que conecte dos o más máximos y dos o más mínimos en una tendencia alcista. Cuando los precios caen por debajo de una línea de tendencia, se recuperarán y se moverán en la dirección de la tendencia. Por lo tanto, los comerciantes solo deben buscar oportunidades en línea con la tendencia de operaciones de alta probabilidad.

Uso de medias móviles como soporte y resistencia

El soporte y la resistencia dinámicos también se pueden derivar de los promedios móviles. Hay dos promedios móviles populares: el promedio móvil de 20 períodos y el promedio móvil de 50 períodos, que pueden modificarse aún más a promedios móviles de 21 y 55 períodos mediante la incorporación de números de Fibonacci. Ninguna regla prohíbe a los comerciantes incorporar No hay una configuración correcta o incorrecta para las MA de 100 y 200. Depende principalmente del comerciante encontrar una configuración que se adapte a ellos.

El gráfico a continuación muestra claramente la 55 MA inicialmente siguiendo por encima del mercado como una línea de resistencia. Se produce un fondo y un revés, y el 55 MA se convierte en el nivel de soporte dinámico. Con estas líneas de tendencia, los comerciantes pueden determinar qué mercados es probable que continúen con la tendencia y sean susceptibles a rupturas.

Inversión de roles de soporte y resistencia

En el análisis técnico, es un concepto clave que un nivel de soporte o resistencia se revierte cuando se rompe. Cada vez que se rompe un nivel de soporte, ese nivel se convierte en un nivel de resistencia. Si sube por encima de un nivel de resistencia, el precio generalmente se moverá hacia el soporte. La oferta y la demanda cambiaban cada vez que un precio superaba un nivel de soporte o resistencia, lo que convertía el nivel de incumplimiento en una fuente de soporte.

En términos de soporte y resistencia, uno de los fenómenos más interesantes surge cuando el precio del activo subyacente finalmente rompe y supera el nivel identificado. Es común ver que un área anterior de soporte cambie a una nueva área de resistencia cuando esto ocurre. El siguiente gráfico muestra que la línea de puntos representa el precio que apoyó el movimiento de precios en los puntos 1 y 2; sin embargo, una vez que el precio cae por debajo de la línea de puntos, se vuelve resistente, como se ilustra en los puntos 3 y 4.

El precio rompe por encima de la resistencia cuando el precio invierte este proceso. La siguiente figura muestra que los puntos 1 y 2 comienzan como barreras de precios, pero una vez que los alcistas pueden forzar los precios por encima de la línea punteada, se convierte en una zona de soporte.

Pensamientos finales

El análisis de datos técnicos es uno de los métodos para predecir el mercado futuro o los precios de los valores. Algunos inversores pueden utilizar el análisis fundamental junto con el análisis técnico; utilizan el análisis fundamental para determinar qué comprar y el análisis técnico para determinar cuándo comprar.

Es importante identificar los niveles clave de soporte y resistencia para realizar un análisis técnico exitoso. El conocimiento de que existen niveles comerciales de soporte y resistencia y dónde están puede mejorar en gran medida las capacidades de análisis y pronóstico, incluso si son difíciles de establecer. Cuando la seguridad se acerca a un nivel de soporte clave, puede servir como una alerta de que podría estar en camino una mayor presión de compra, y puede ocurrir una posible reversión. A medida que la seguridad se acerca a un nivel de resistencia, puede significar que la presión de venta aumentó y que se estaba produciendo una reversión potencial. Indica que la relación entre oferta y demanda ha cambiado si se rompe un nivel de soporte o resistencia. Vivimos en medio de un mercado alcista (demanda) cuando se produce un quiebre de resistencia, mientras que los bajistas (oferta) han ganado la batalla cuando se produce un quiebre de soporte.