เลเวอเรจ ETF คืออะไร? ทุกสิ่งที่คุณต้องรู้

คุณรู้หรือไม่ว่า ETF ที่ใช้ประโยชน์ ได้นั้นเกี่ยวกับอะไร? นักลงทุนใช้กลยุทธ์ต่างๆ มากมายเพื่อพยายามเอาชนะตลาดหุ้นโดยรวม

กลุ่มนี้รวมถึงกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETFs) ที่ใช้หนี้ ETF ที่มีเลเวอเรจเป็นไปตามดัชนีตลาดหุ้น อุตสาหกรรม หรือประเภทของสินทรัพย์

คุณสามารถเพิ่มผลตอบแทนของกองทุนโดยใช้หนี้ ความเสี่ยงบางอย่างมาพร้อมกับการซื้อหุ้นใน ETF ที่มีเลเวอเรจ ซึ่งนักลงทุนควรทราบก่อนตัดสินใจลงทุน มาพูดคุยกันในเชิงลึกเกี่ยวกับมันด้านล่าง:

ETF ที่มีเลเวอเรจคืออะไร?

ETF ที่มีเลเวอเรจคือกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนที่มีหนี้สินและส่วนของผู้ถือหุ้น หนี้ที่มีอยู่เพื่อเพิ่มผลตอบแทนรายวันให้กับผู้ถือหุ้น

ในทางกลับกัน ETF ที่ไม่มีเลเวอเรจจะถือเฉพาะส่วนของผู้ถือหุ้นที่เลเวอเรจและติดตามดัชนีหรือประเภทสินทรัพย์เพื่อพยายามให้ตรงกับประสิทธิภาพของดัชนีหรือประเภทสินทรัพย์นั้น

เป้าหมายของผู้จัดการกองทุนของ ETF ที่มีเลเวอเรจคือการสร้างผลตอบแทนรายวันที่เป็นทวีคูณของดัชนีหรือประสิทธิภาพของประเภทสินทรัพย์ที่ ETF ขึ้นอยู่กับ เป้าหมายคือการได้รับผลตอบแทนสูงกว่าค่าใช้จ่ายในการรับภาระหนี้

สัญญาออปชั่นและฟิวเจอร์สเป็นอนุพันธ์สองประเภทที่ใช้ประโยชน์จาก ETF เพื่อเพิ่มผลตอบแทน ETF ที่ใช้ประโยชน์ผกผันใช้อนุพันธ์เพื่อสร้างผลตอบแทนรายวันของดัชนีหรือประเภทสินทรัพย์ตรงกันข้ามกับที่เป็นจริง

เช่นเดียวกับผู้ขายระยะสั้น ผู้ที่คิดว่ามูลค่าของดัชนีหรือประเภทสินทรัพย์จะลดลงสามารถซื้อหุ้นใน ETF แบบผกผันได้ ETF แบบผกผันบางตัวพยายามสร้างผลตอบแทนรายวันซึ่งตรงกันข้ามกับสิ่งที่ดัชนีหรือประเภทสินทรัพย์ทำ

เลเวอเรจ ETF ทำงานอย่างไร

ETF ที่มีเลเวอเรจเป็นกองทุนรวมที่ลงทุน ซึ่งหมายความว่าเงินของผู้คนจำนวนมากถูกนำไปลงทุนเพียงครั้งเดียว พวกมันมีไว้เพื่อเพิ่มประสิทธิภาพของตลาดหุ้น ดัชนี หรือสินค้าโภคภัณฑ์ในระยะสั้น เช่น ดัชนี FTSE 100 หรือราคาทองคำ

เช่นเดียวกับหุ้น พวกมันมีการซื้อขายแลกเปลี่ยนตามเวลาจริงและมีราคาตลาดตามเวลาจริง

ตัวอย่างเช่น ดู FTSE 100 2x เลเวอเรจ ETF รายวัน มันพยายามที่จะทำสองครั้งเช่นเดียวกับดัชนี FTSE 100 เกี่ยวกับการเปลี่ยนแปลงในแต่ละวัน หากดัชนีเพิ่มขึ้น 5% ETF ก็จะเพิ่มขึ้น 10% ด้วย ในทำนองเดียวกัน หากดัชนีลดลง 5% ETF ก็จะลดลง 10% ด้วย

นั่นคือตัวอย่างตำแหน่งที่เรียกว่า "long" แต่คลาส "สั้น" สามารถใช้กับ ETF ผกผันได้ เมื่อนักลงทุนสั้น พวกเขาทำเงินเมื่อราคาลดลง ไม่ใช่เมื่อราคาขึ้น

ETF ที่มีเลเวอเรจส่วนใหญ่ติดตามการลงทุนที่พวกเขาพึ่งพาด้วยอนุพันธ์ อนุพันธ์คือสัญญาระหว่างสองฝ่าย และราคาสัญญาขึ้นอยู่กับว่ามูลค่าของสินทรัพย์ขึ้นอยู่กับการเปลี่ยนแปลงอย่างไร

ใครควร ใช้เลเวอเรจ ETFs ?

ผู้ค้ามักใช้ ETF ที่มีเลเวอเรจเพื่อเดิมพันดัชนีหรือใช้ประโยชน์จากโมเมนตัมในระยะสั้น ดังนั้น ETF เหล่านี้เป็นการลงทุนระยะสั้นโดยอิงจากการเก็งกำไร

ETF ที่มีเลเวอเรจไม่เหมาะสมในระยะยาว เนื่องจากเป้าหมายของพวกเขาคือการเพิ่มผลตอบแทนรายวัน สัญญาซื้อขายออปชั่นเป็นสิ่งที่ประกอบขึ้นเป็น ETF ที่มีเลเวอเรจ

สัญญาออปชั่นมีวันที่สิ้นสุดและเหมาะสำหรับช่วงเวลาสั้นๆ เท่านั้น ดังนั้น นักลงทุนที่ซื้อขาย ETF ที่มีเลเวอเรจจะมีระยะเวลาสั้น ๆ สำหรับการลงทุนของพวกเขา หากคุณเก็บ ETF เหล่านี้ไว้เป็นเวลานาน ผลตอบแทนของ ETF อาจแตกต่างจากดัชนีที่ติดตาม

ETF ที่มีเลเวอเรจพร้อมให้ใช้ประโยชน์จากแนวโน้มระยะสั้น ด้วยเหตุนี้ คุณจึงควรใช้ ETF เหล่านี้หากคุณแน่ใจเกี่ยวกับแนวโน้มและเชื่อมั่นในสิ่งนี้

ดังที่ได้กล่าวไปแล้ว ETF เหล่านี้สามารถขึ้นหรือลงได้ ด้วยเหตุนี้แผนจึงเป็นแผนที่มีความเสี่ยงสูง ด้วยเหตุนี้ คุณจึงควรพิจารณาลงทุนใน ETF ที่มีเลเวอเรจก็ต่อเมื่อคุณยอมรับระดับความเสี่ยงได้

สิ่งที่ต้องพิจารณาก่อน ลงทุนใน ETFs ที่มีเลเวอเรจ

นี่คือสิ่งที่ควรพิจารณาหากคุณต้องการลงทุนใน ETF ที่มีเลเวอเรจ:

1. ขอบเขตการลงทุน

กองทุน ETF แบบ Leverage เหมาะสำหรับนักลงทุนที่ต้องการนำเงินไปลงทุนในระยะสั้น แต่พวกเขาอาจเปลี่ยนแปลงเมื่อเวลาผ่านไปเพราะพวกเขาพยายามทำให้ผลตอบแทนเพิ่มขึ้นทุกวัน ด้วยเหตุนี้ คุณจึงควรลงทุนใน ETF เหล่านี้ในช่วงเวลาสั้นๆ เท่านั้น

2. เป้าหมายการลงทุน

ก่อนที่คุณจะซื้อ ETF ที่มีเลเวอเรจ คุณควรรู้ว่าคุณต้องการทำอะไรกับมัน พวกเขาสามารถติดตามภาคส่วน ธีม หรือดัชนีตลาดในวงกว้าง ดังนั้น โปรดเลือกโครงการที่เหมาะสมโดยพิจารณาจากความเหมาะสมกับเป้าหมายการลงทุนของคุณ

3. ผลงานที่ผ่านมา

ประสิทธิภาพที่ผ่านมาไม่ได้รับประกันผลตอบแทนในอนาคต นอกจากนี้ การซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้ายังเป็นธุรกิจที่เป็นอันตรายอีกด้วย แต่เมื่อดูจากการทำงานของกองทุนในอดีต คุณจะเห็นได้ว่าผู้จัดการกองทุนรักษาอัตราส่วนเลเวอเรจไว้ได้ดีเพียงใด

4. ความเสี่ยง

กองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนที่มีหนี้เป็นการลงทุนที่มีความเสี่ยงสูง เป้าหมายของ ETF เหล่านี้คือการเพิ่มผลตอบแทนรายวัน บางครั้งการเดิมพันอาจได้ผลดี และบางครั้งอาจนำไปสู่การสูญเสียที่สำคัญ ด้วยเหตุนี้ มูลค่าของ ETF เหล่านี้จึงลดลงตามมูลค่าส่วนใหญ่หรือทั้งหมด

ก่อนลงทุนใน ETF ที่มีเลเวอเรจ จำเป็นต้องพิจารณาความเสี่ยงที่มาพร้อมกับพวกเขา

5. อัตราส่วนค่าใช้จ่าย

อัตราส่วนค่าใช้จ่ายของ ETF ที่มีเลเวอเรจสูงกว่า ETF ปกติ อัตราส่วนค่าใช้จ่ายสูงกว่าสำหรับ ETF ที่มีเลเวอเรจ เนื่องจากซื้อขายในอนุพันธ์ทางการเงิน

ETF เหล่านี้ได้รับการจัดการอย่างแข็งขันเช่นกัน ซึ่งต้องใช้การวิจัยและความรู้ด้านเทคนิคจำนวนมาก ด้วยเหตุนี้ผู้จัดการกองทุนจึงต้องเรียกเก็บค่าธรรมเนียมการจัดการกองทุนที่สูงขึ้น

เหตุผลที่การลงทุนใน ETF ที่มีเลเวอเรจเป็นตัวเลือกที่ดีที่สุด?

เหตุผลที่ยอดเยี่ยมบางประการที่ควรพิจารณาเมื่อคุณลงทุนในกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนที่มีเลเวอเรจคือ:

• ผลตอบแทนที่สูงขึ้น: ETF เหล่านี้มีเป้าหมายเพื่อเพิ่มผลตอบแทนรายวันของดัชนีอ้างอิงสองหรือสามเท่า ดังนั้นพวกเขาจึงทำเงินได้มากกว่าโครงการ ETF ทั่วไป

• ทางเลือกแทนอนุพันธ์: กองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนแบบเลเวอเรจช่วยให้นักลงทุนเข้าถึงผลิตภัณฑ์ทางการเงินทางอ้อม เช่น ออปชั่นและสัญญาซื้อขายล่วงหน้า การซื้อขายตราสารอนุพันธ์อาจมีราคาแพงหรือซับซ้อนสำหรับนักลงทุนส่วนใหญ่ ดังนั้น นักลงทุนสามารถใช้การซื้อขายอนุพันธ์ด้วยความช่วยเหลือของ ETF เหล่านี้

• Inverse Leveraged ETFs: กองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนที่มีเลเวอเรจทำเงินเมื่อมูลค่าของดัชนีลดลง ETF ประเภทนี้ทำได้ดีเมื่อตลาดตกเพราะใช้ตำแหน่งสั้น

ETF ที่มีเลเวอเรจมีราคาแพงกว่าหรือไม่?

โดยส่วนใหญ่ ETF ที่ใช้ประโยชน์แล้วจะมีต้นทุนที่สูงกว่า ETF แบบเดิม ตัวอย่างเช่น ต้นทุนเฉลี่ยของการใช้ ETF แบบเดิมคือ 0.45% ในขณะที่ต้นทุนเฉลี่ยของการใช้ ETF แบบเลเวอเรจคือ 0.955% เนื่องจากค่าใช้จ่ายเหล่านี้มาจากกองทุน จึงเป็นการตัดผลตอบแทนสุทธิของนักลงทุน

Leverage ETFs: ข้อดีและข้อเสียของพวกเขาคืออะไร?

มีข้อดีที่เป็นไปได้บางประการในการลงทุนใน ETF ที่มีเลเวอเรจ แต่นักลงทุนควรตระหนักถึงข้อเสียบางประการก่อนที่จะซื้อหุ้น

ข้อดีของ ETFs ที่มีเลเวอเรจ

• ทางเลือกอื่นสำหรับอนุพันธ์: ETF ที่มีเลเวอเรจช่วยให้นักลงทุนเข้าถึงอนุพันธ์ทางการเงินโดยอ้อม เช่น ออปชั่นและสัญญาซื้อขายล่วงหน้าที่อาจไม่พร้อมใช้งานสำหรับพวกเขา หรือจะมีราคาแพงกว่าในการซื้อขายในรูปแบบอื่น

• พวกมันเข้าได้ง่าย เช่นเดียวกับ ETF แบบดั้งเดิม หุ้นของ ETF ที่ยกระดับสามารถซื้อและขายในตลาดเปิดเช่นหุ้น

• ความเป็นไปได้ของผลตอบแทนที่มีนัยสำคัญ: ETF ที่มีเลเวอเรจช่วยเพิ่มผลตอบแทนรายวันของดัชนีอ้างอิง ทำให้คุณได้กำไรมากกว่า ETF ปกติ

ข้อเสียของเลเวอเรจ ETFs

• ความเสี่ยงด้านตลาดมากเกินไป: เช่นเดียวกับที่มีโอกาสได้กำไรอย่างมีนัยสำคัญ ก็มีโอกาสขาดทุนจำนวนมากเช่นกัน ETF ที่มีเลเวอเรจส่วนใหญ่จะสูญเสียมูลค่าเมื่อเวลาผ่านไป เว้นแต่ว่าตลาดจะเคลื่อนไหวไปในทิศทางเดียวกันตลอดเวลา ซึ่งหาได้ยาก

• ค่าธรรมเนียมสูง: ETF ที่มีเลเวอเรจมีราคาแพงกว่าการดำเนินการมากกว่า ETF แบบเดิม เนื่องจากการซื้อขายตราสารอนุพันธ์ทางการเงินมีค่าใช้จ่ายเพิ่มเติม

• ไม่ดีเท่าการลงทุนระยะยาว: ETF ที่มีเลเวอเรจไม่ใช่การลงทุนระยะยาวที่เหมาะสม เนื่องจากเป้าหมายของพวกเขาคือการเพิ่มผลตอบแทนรายวันของดัชนีอ้างอิง ด้วยเหตุนี้จึงควรเป็นเงินลงทุนระยะสั้นเท่านั้น ผลตอบแทนระยะยาวไม่ตรงกับดัชนี ประสิทธิภาพการทำงานแย่ลงเมื่อเวลาผ่านไป และไม่ได้เพิ่มผลตอบแทนในทำนองเดียวกัน

การนำเงินเข้า ETF อันตรายแค่ไหน?

กองทุน ETF ผกผันหรือเลเวอเรจอาจเป็นส่วนหนึ่งของกลยุทธ์การลงทุนทั่วไป แต่โปรดจำไว้ว่า ETF ประเภทนี้มีความเสี่ยงสูงและมักไม่เหมาะสำหรับนักลงทุนรายใหม่

การนำเงินเข้าสู่ ETF อาจเป็นความคิดที่ดี แต่มีความเสี่ยง ETFs ไม่ได้รับการจัดการอย่างแข็งขันเกือบตลอดเวลา ปัญหาคือยากที่จะรู้ว่าจะเกิดอะไรขึ้น เช่น เมื่อบริษัทถูกซื้อกิจการ หรือเมื่อชิ้นส่วนของดัชนีเปลี่ยนไป

แม้ว่า ETF จะประกอบด้วยผลิตภัณฑ์ต่างๆ มากมาย และมักจะมีความหลากหลายด้วยเหตุนี้ เมื่อคุณลงทุนอาจส่งผลกระทบอย่างมากต่อรายได้ที่คุณทำ คุณไม่จำเป็นต้องสนับสนุนเงินทั้งหมดของคุณในครั้งเดียว

คุณสามารถลงทุนทีละน้อยในช่วงเวลาที่ขยายออกไปได้ การลงทุนในจำนวนที่น้อยลง เช่น เดือนละครั้งหรือทุกๆ สามเดือน คุณจะได้รับผลกระทบน้อยลงจากราคาที่คุณจ่ายในขณะที่ลงทุน

การลงทุนของคุณจะกระจายออกไปในระยะเวลาที่ยาวนานกว่า การเฉลี่ยต้นทุนต่อหน่วยเป็นชื่อของวิธีนี้

มีบางสิ่งที่คุณควรคิดก่อนเริ่มลงทุน ช่วยให้คุณทราบว่าคุณยินดีรับความเสี่ยงมากน้อยเพียงใดและผลิตภัณฑ์ใดดีที่สุดสำหรับคุณ

นอกจากนี้ ไม่ควรนำเงินที่คุณอาจต้องใช้เร็วๆ นี้หรือรับความเสี่ยงที่อาจผูกมัดทางการเงินกับคุณ

รายชื่อ ETF 5 ตัวที่กำลังจะเพิ่มขึ้นในปี 2565

1. Direxion Daily S&P Biotech Bear 3x หุ้น (LABD) – เพิ่มขึ้น 60.4%

หุ้น Direxion Daily S&P Biotech Bear 3x พยายามให้ผลตอบแทนที่ตรงกันข้ามกับผลการดำเนินงานรายวันของ S&P Biotechnology Select Industry Index สามเท่า ซึ่งเกี่ยวกับบริษัทเหล่านั้นในอุตสาหกรรมเทคโนโลยีชีวภาพที่ตั้งอยู่ในสหรัฐอเมริกา

Direxion Daily S&P Biotech Bear 3x Shares มีทรัพย์สิน 71.8 ล้านดอลลาร์ และขายได้เฉลี่ย 5 ล้านหุ้นทุกวัน นักลงทุนจ่ายค่าธรรมเนียม 94 bps ในแต่ละปีให้กับ LABD

2. MicroSectors FANG และนวัตกรรม -3x Inverse Leveraged ETN (BERZ) – เพิ่มขึ้น 49%

MicroSectors FANG & Innovation -3x Inverse Leveraged ETN เชื่อมโยงกับประสิทธิภาพผกผันของ Solactive FANG Innovation Index สามครั้ง ดัชนีดังกล่าวตามราคาหุ้นของบริษัทเทคโนโลยีขนาดใหญ่ที่มีสภาพคล่องของสหรัฐ 15 แห่ง

MicroSectors FANG & Innovation -3x Inverse Leveraged ETN มี AUM อยู่ที่ 7.4 ล้านดอลลาร์ อัตราส่วนค่าใช้จ่าย 0.95% และซื้อขายเฉลี่ย 58,000 หุ้นต่อวัน

3. Direxion Daily Semiconductor Bear 3x หุ้น (SOXS) – เพิ่มขึ้น 46.9%

หุ้น Direxion Daily Semiconductor Bear 3x มุ่งเน้นไปที่ส่วนเซมิคอนดักเตอร์ของภาคเทคโนโลยีโดยให้นักลงทุนได้รับความเสี่ยงผกผันสามเท่าของดัชนี ICE Semiconductor

Direxion Daily Semiconductor Bear 3x หุ้นมีสินทรัพย์ประมาณ 214,3 ล้านดอลลาร์และเรียกเก็บค่าธรรมเนียม 95 คะแนนต่อปี โดยเฉลี่ยแล้ว มีการซื้อขายหุ้น 66.7 ล้านหุ้นต่อวัน ซึ่งเป็นจำนวนที่ดี

4. Direxion Daily Cloud Computing Bear 2X Shares (CLDS) - เพิ่มขึ้น 44.2%

Direxion Daily Cloud Computing Bear 2X Shares มุ่งเน้นไปที่ส่วนการประมวลผลแบบคลาวด์ของภาคเทคโนโลยีขนาดใหญ่ พวกเขาให้นักลงทุนได้สัมผัสกับประสิทธิภาพของดัชนี Indxx USA Cloud Computing มากเป็นสองเท่าราวกับว่าเป็นสิ่งที่ตรงกันข้าม

Direxion Daily Cloud Computing Bear 2X Shares มีปริมาณเฉลี่ยต่อวัน 7,000 หุ้นและ AUM ที่ 15,4 ล้านดอลลาร์ มีอัตราส่วนค่าใช้จ่าย 0.95 เปอร์เซ็นต์ และอัตราส่วนค่าใช้จ่าย 0.95 เปอร์เซ็นต์

5. ProShares UltraPro Short QQQ (SQQQ) – สูงถึง 36.5%

ProShares UltraPro Short QQQ ให้นักลงทุนสามเท่าตรงข้ามกับผลการดำเนินงานรายวันของดัชนี Nasdaq-100 ด้วยค่าธรรมเนียมรายปี 95 คะแนนพื้นฐาน

ตามมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด ดัชนีจะติดตามผลการดำเนินงานของบริษัทที่ไม่ใช่สถาบันการเงินรายใหญ่ที่สุด 100 แห่งที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ Nasdaq ที่ไม่ใช่ธนาคาร

ProShares UltraPro Short QQQ มีมูลค่า AUM 3.1 พันล้านดอลลาร์ และซื้อขายเฉลี่ย 90.2 ล้านหุ้นทุกวัน

เหตุใด ETF ที่ใช้ประโยชน์แล้วจึงไม่สามารถทำงานได้นานขึ้น

ETF ที่มีเลเวอเรจและผกผันใช้กลยุทธ์การลงทุนที่หลากหลาย เช่น สวอป ฟิวเจอร์ส และอนุพันธ์อื่น ๆ รวมถึงตำแหน่งยาวหรือสั้นในหลักทรัพย์ เพื่อให้ได้ผลตอบแทนที่คาดหวัง

เนื่องจาก ETF แบบมีเกียร์มีไว้เพื่อบรรลุเป้าหมายเลเวอเรจหรือผกผันที่ระบุไว้ในแต่ละวันเท่านั้น เครื่องมือทางการเงินพื้นฐานของพวกมันจึงไม่ได้ถูกตั้งค่าให้ทำอย่างอื่นนอกจากการบรรลุเป้าหมายนั้น มันไม่ใช่สิ่งที่พวกเขาต้องการจะทำ

ผลตอบแทนมักจะแตกต่างจากประสิทธิภาพ (หรือตรงกันข้ามกับรุ่น) ของเกณฑ์มาตรฐานในช่วงเวลาที่ขยายมากกว่าที่ระบุไว้ ทำให้สินค้าเหล่านี้เสี่ยงที่จะถือเป็นเวลานานโดยเฉพาะในตลาดที่เปลี่ยนแปลงไปมาก

แม้ว่า ETF เหล่านี้สามารถเก็บไว้ได้ในช่วงเวลาที่ไม่ตรงกับเป้าหมายที่ระบุไว้ ดังนั้นควรจับตาดูตำแหน่งอย่างใกล้ชิด ควรเป็นนักลงทุนที่รู้ว่ามีผลิตภัณฑ์อะไรบ้างและต้องเสียค่าใช้จ่ายอย่างไรสำหรับผู้ถือครองระยะยาวโดยการเปลี่ยนแปลงประสิทธิภาพเมื่อเวลาผ่านไป

เมื่อมีการรีเซ็ตตราสารอ้างอิงทุกวัน ผู้จัดการกองทุนจะต้องเสียเงินเป็นจำนวนมาก มากกว่า 1x ETF ทั่วไป

นอกจากนี้ มูลค่าของตราสารอ้างอิงส่วนใหญ่จะลดลงเมื่อใกล้ถึงวันหมดอายุ การสูญเสียนี้ถือเป็นการปะปนรายวัน แต่นักลงทุนรู้สึกว่ามันเกิดขึ้นในช่วงเวลาที่ยาวนานขึ้น

คำถามที่เกี่ยวข้อง - คำถามที่พบบ่อย

1. ETFs ที่ใช้เลเวอเรจเป็นความคิดที่ดีหรือไม่?

ETF ที่มีเลเวอเรจใช้เงินที่ยืมมา ฟิวเจอร์ส และสวอปเพื่อขยายการเคลื่อนไหวของดัชนีอ้างอิง เครื่องมือเหล่านี้เหมาะที่สุดสำหรับการเดิมพันในระยะสั้น ETF ที่มีเลเวอเรจไม่ใช่ทางเลือกที่ดีสำหรับนักลงทุนระยะยาวที่ต้องการพอร์ตโฟลิโอที่มีการลงทุนที่หลากหลาย

2. คุณสามารถเสียเงินทั้งหมดของคุณใน ETFs ที่มีเลเวอเรจได้หรือไม่?

ETF ที่มีเลเวอเรจช่วยเพิ่มผลตอบแทนรายวันและสามารถช่วยให้ผู้ค้าทำกำไรมหาศาลและป้องกันตนเองจากการขาดทุนที่อาจเกิดขึ้น ผลตอบแทนรายวันที่เพิ่มขึ้นของ ETF ที่ใช้ประโยชน์ได้อาจทำให้เกิดการสูญเสียที่สูงชันในระยะเวลาอันสั้น และ ETF อาจสูญเสียมูลค่าส่วนใหญ่หรือทั้งหมด

3. คุณควรลงทุนใน ETF ที่มีเลเวอเรจหรือไม่?

ETF ที่มีเลเวอเรจและผกผันทำงานได้ดีสำหรับผู้ค้ารายวัน แต่ทำงานได้ไม่ดีในตลาดที่ผันผวนเนื่องจากข้อผิดพลาดในการทบต้นและการติดตาม ไม่ใช่ของดีที่จะซื้อเก็บไว้

4. ข้อเสียของ ETFs ที่มีเลเวอเรจคืออะไร?

ปัญหาหนึ่งเกี่ยวกับ ETF ที่ใช้ประโยชน์ได้คือพอร์ตโฟลิโอต้องได้รับการปรับสมดุลใหม่อย่างต่อเนื่องซึ่งมีราคาสูงกว่า แทนที่จะใช้ ETF ที่มีเลเวอเรจ นักลงทุนที่มีประสบการณ์ซึ่งเก่งในการจัดการพอร์ตการลงทุนควรควบคุมการเปิดเผยดัชนีและอัตราส่วนเลเวอเรจโดยตรง

5. สามารถเลเวอเรจ ETFs ไปที่ศูนย์ได้หรือไม่?

คุณสามารถคาดหวัง ETF ที่ใช้ประโยชน์ได้ 2x ตามดัชนีความผันผวนสูงที่จะไปที่ศูนย์ อย่างไรก็ตาม หากตลาดมีเสถียรภาพ ETF เหล่านี้ควรหลีกเลี่ยงชะตากรรมเดียวกันกับคู่หูที่มีเลเวอเรจสูงกว่า

บรรทัดล่าง

กลยุทธ์ ETF ที่มีเลเวอเรจนั้นสมบูรณ์แบบสำหรับผู้ค้าระยะสั้น อย่างไรก็ตาม เมื่อเทียบกับกองทุนแบบดั้งเดิม อาจนำไปสู่การขาดทุนอย่างมากในตลาดที่มีความผันผวนหรือ "การทะยานขึ้น" เนื่องจากผลกระทบที่เกิดขึ้นจากการทบต้น ประสิทธิภาพของมันจึงอาจแตกต่างอย่างมากจากดัชนีอ้างอิงในช่วงเวลาที่ขยายออกไปมากกว่าในช่วงเวลาที่สั้นกว่า (เช่น สองสามสัปดาห์หรือหลายเดือน)