Tìm hiểu chung về dydx coin

Giao thức dYdX được xây dựng trên các hợp đồng thông minh Ethereum và Bản tổng hợp STARK (không có kiến thức) do Starkware cung cấp. Như một cách để phân cấp trao đổi, hầu hết trao đổi dYdX được xây dựng trên các giao thức không đáng tin cậy, có thể mở rộng công khai mà không cần bất kỳ sự cho phép nào.

Khái niệm

Dydx là gì?

dYdX là một sàn giao dịch phái sinh tiền điện tử phi tập trung được thực hiện xuất sắc với vô số giao dịch ký quỹ và quyền chọn vĩnh viễn cho tất cả mọi người. Bên cạnh việc có một cái tên thông minh (dy/dx đề cập đến Ký hiệu của Leibniz trong toán học), dYdX đã lấp đầy một vị trí hấp dẫn trong lĩnh vực giao dịch tiền điện tử.

Được thành lập vào năm 2017 bởi cựu kỹ sư Coinbase, Antonio Juliano, dYdX đã ngay lập tức thu hút được sự quan tâm của nhà đầu tư với số tiền tài trợ 87 triệu đô la. Đường băng vốn đáng kể đó đã cho phép các nhà phát triển của dự án xây dựng nền tảng giao dịch theo tiêu chuẩn cao một cách tỉ mỉ.

dYdX là một nền tảng với các lần lặp lại cho phép các nhà giao dịch có khả năng giao dịch ký quỹ tiền điện tử cơ bản với số tài sản hạn chế. Giờ đây, dYdX đã nâng cấp trò chơi của mình bằng cách triển khai ký quỹ và hợp đồng vĩnh viễn cho nhiều loại tiền điện tử. Nó cũng bổ sung các dịch vụ cho vay và cho vay để phi tập trung hóa toàn bộ trải nghiệm giao dịch.

Nhà phát triển nhóm của dYdX

Giao thức dYdX được công nhận rộng rãi là nền tảng giao dịch hàng đầu, với khoảng 64.000 người dùng và giao dịch với tổng trị giá khoảng 11 tỷ USD. Để nhấn mạnh khái niệm thịnh vượng của dYdX, các cột mốc quan trọng của nền tảng được coi là một câu chuyện hấp dẫn để nói về.

Lúc đầu, dự án được khởi xướng bởi một tổ chức phi lợi nhuận có tên là dYdX Foundation, có trụ sở chính tại Zug, Thụy Sĩ. Ban giám đốc của nó bao gồm Arthur Cheong, Rebecca Rettig và Markus Spillman.

Antonio Juliano là một nhân vật quan trọng trong việc giới thiệu giao thức dYdX cho người dân. Là một sinh viên tốt nghiệp khoa học máy tính từ Princeton, anh ấy là một lập trình viên giàu kinh nghiệm.

Anh ấy đã bước chân vào thế giới tiền điện tử vào năm 2015 khi anh ấy nhận công việc đầu tiên liên quan đến blockchain với tư cách là kỹ sư phần mềm tại Coinbase.

Với sự quan tâm sâu sắc đến tiền điện tử và hiểu biết sâu rộng về sự đổi mới có được nhờ kinh nghiệm làm việc của mình, sau đó, anh ấy đã chọn rời vị trí của mình và thành lập công ty của riêng mình vào năm 2017, với mục đích công bố dự án tiền điện tử đột phá dYdX.

Trên thực tế, một người đóng vai trò quan trọng khác trong thành công của dự án là Zhouxun Yin, người đứng đầu hoạt động của công ty. Trong các vai trò trước đây của mình, anh ấy đã làm việc cho Nimble, một nhà cung cấp giải pháp CRM tiếp thị và bán hàng trên mạng xã hội, và Bain & Company, một công ty tư vấn kinh doanh quốc tế.

Để theo đuổi tham vọng mở rộng quy mô giao dịch phi tập trung, dYdX đã hợp tác với StarkWare, một giải pháp mở rộng quy mô Ethereum, để cung cấp giao thức lớp 2 vĩnh viễn ký quỹ chéo cho người dùng.

Sự hợp tác với StarkWare không chỉ nâng cao hiệu quả giao dịch mà còn giảm phí giao dịch và quy mô giao dịch tối thiểu, khiến phí gas cuối cùng trở thành 0.

Có thể nói rằng sự hợp tác này đã hỗ trợ rất nhiều cho dYdX trong việc đạt được tất cả các mục tiêu trở thành một nền tảng giao dịch an toàn với các giao dịch tiết kiệm chi phí.

dYdX cung cấp giao thức Lớp 2 vĩnh viễn ký quỹ chéo cho người dùng.

Hơn nữa, quan hệ đối tác với StarkWare cải thiện hiệu quả giao dịch và cắt giảm chi phí giao dịch cũng như quy mô giao dịch tối thiểu, điều này cuối cùng dẫn đến phí gas bị hủy bỏ. Có thể khẳng định rằng liên minh này rất quan trọng đối với khả năng của dYdX trong việc đáp ứng tất cả các mục tiêu của nó, bao gồm việc trở thành một nền tảng giao dịch an toàn với các giao dịch hiệu quả về chi phí.

Cách hoạt động của dydx

Mọi người tham gia vào một “nhóm cho vay toàn cầu” thay vì đưa ra và chấp nhận các đề xuất cho vay từ những người đi vay và người cho vay riêng biệt. Cho vay, mượn và rút tiền đều có thể thực hiện được bất cứ lúc nào mà không cần chờ khớp hoặc đủ tiền vì mỗi hàng hóa đều có nhóm cho vay riêng được điều chỉnh bởi hợp đồng thông minh. Mối quan hệ giữa người cho vay và người đi vay—cung và cầu—xác định mức lãi suất của mỗi tài sản sẽ dao động như thế nào.

Người dùng và nhà đầu tư có thể đặt lệnh mua hoặc bán với mức giá định trước vô thời hạn—nghĩa là không có ngày hết hạn—thông qua việc sử dụng hợp đồng tương lai vĩnh viễn, đôi khi được gọi đơn giản là hợp đồng vĩnh viễn. Điều này khác với giao dịch giao ngay, đòi hỏi phải mua hoặc bán tiền điện tử ngay lập tức tùy thuộc vào tỷ giá thị trường. Mặt khác, các hợp đồng tương lai truyền thống bao gồm giới hạn thời gian đối với mỗi đơn đặt hàng và đơn đặt hàng sẽ tự động hủy sau khi khoảng thời gian đó trôi qua. Các hợp đồng vĩnh viễn ký quỹ chéo lớp 1 và lớp 2 có sẵn trên chuỗi khối Ethereum lớp 1, cũng như giao dịch giao ngay và ký quỹ, trên sàn giao dịch phi tập trung dYdX, chuyên về thị trường vĩnh viễn.

Tuy nhiên, có hai phiên bản dYdX khác nhau nên số dặm của bạn có thể khác nhau. dYdX cung cấp cho các nhà giao dịch hai trải nghiệm: dYdX lớp 1 (trên Ethereum) và dYdX lớp 2 (trên StarkWare).

Chúng ta hãy xem xét sự khác biệt và những gì mỗi phiên bản cung cấp.

dYdX trên Lớp 1

Phiên bản Lớp 1 của dYdX là một sàn giao dịch phi tập trung có tính thanh khoản cao dành cho giao dịch ký quỹ và giao dịch giao ngay tiền điện tử. Tại đây, bạn có thể sử dụng đòn bẩy lên tới 5 lần đối với các tài sản như BTC và ETH được kết hợp với stablecoin (USDC & DAI). Việc vay để tài trợ cho các vị thế của bạn được thực hiện nhanh chóng với số tiền được gửi trực tiếp vào ví của bạn miễn là bạn thế chấp một cách thích hợp. Hiện tại, mức thế chấp tối thiểu là 125%, nghĩa là bạn phải ký gửi nhiều hơn số tiền bạn định vay. Thế chấp quá mức bảo vệ người cho vay trong trường hợp bạn bị thanh lý. Bất chấp tính thanh khoản khá lớn của Lớp 1 dYdX, sàn giao dịch có kế hoạch loại bỏ dần cả giao dịch ký quỹ và giao ngay khi nó tăng cường tập trung độc quyền vào hợp đồng vĩnh viễn. Ngoài ra, vì phiên bản này được xây dựng trực tiếp trên Ethereum nên phí và tốc độ giao dịch phụ thuộc vào hoạt động của mạng Ethereum.

dYdX trên Lớp 2

Cho đến khi Ethereum cùng hành động (tức là Ethereum 2.0), các giải pháp mở rộng Lớp 2 là ngôi nhà tốt nhất tiếp theo cho các ứng dụng DeFi khối lượng lớn như dYdX. Đó là lý do tại sao dYdX trên Lớp 2 giới thiệu các sản phẩm hàng đầu của sàn giao dịch. Lớp 2 dYdX nhanh, liền mạch, không tốn kém khi sử dụng và mang lại cảm giác giống như giao dịch trên một sàn giao dịch tập trung như Binance. Lớp 2 dYdX cung cấp giao dịch hợp đồng vĩnh viễn bằng tiền điện tử cho nhiều loại tài sản kỹ thuật số. BTC, ETH, SOL, DOT, AAVE, LINK, UNI, SUSHI, MATIC và LTC là một số loại tiền điện tử được ghép nối bằng USD có sẵn để giao dịch. Về đòn bẩy, bạn có thể sử dụng tối đa 25 lần, thể hiện một bước tiến vượt bậc so với Lớp 1 dYdX.

Ngoài ra, dYdX Lớp 2 cung cấp các tính năng độc đáo như:

• Rút tiền nhanh: Nhà cung cấp thanh khoản rút tiền đặc biệt sẽ gửi tiền ngay lập tức khi tùy chọn này được chọn. Không có thời gian chờ rút tiền tương đương với giao dịch nhanh hơn.

• Tài sản thế chấp USDC: dYdX chỉ chấp nhận tài sản thế chấp USDC, cung cấp tài sản báo giá rõ ràng, ổn định và có sẵn rộng rãi cho tất cả các nhà giao dịch.

• Không giam giữ: Lớp 2 dYdX được xây dựng trên StarkWare. Ngoài ra, nhờ được sự hỗ trợ của công nghệ StarkEx, dydx có lợi thế về tính thanh khoản hoàn toàn trên chuỗi.  Điều này có nghĩa là dydx cho phép giao dịch phi tập trung theo thời gian thực nhưng an toàn.

Tóm lại, sự khác biệt giữa lớp 1 và lớp 2 dYdX là lớp trước là phiên bản kế thừa và lớp sau là tương lai của dYdX.

Đánh giá dydx coin

Điểm đặc biệt của dydx

Các giao dịch trong hợp đồng không kỳ hạn và đòn bẩy lên tới 10 lần (giá trị tài sản) sẽ được hỗ trợ trong giao dịch ký quỹ (Vĩnh viễn). dYdX rất hạn chế với tư cách là một nền tảng chỉ dành cho giao dịch, nhưng đây là một trong những nền tảng tiên tiến nhất về giao thức tài chính hoàn toàn mở, đáng tin cậy và không giam giữ. Nền tảng này giảm bớt những rủi ro nếu sàn giao dịch “chơi một trò chơi” trong khi cũng không phụ thuộc vào bất kỳ bên trung gian nào. Bằng cách sử dụng Giao thức tùy chọn dYdX, bất kỳ ai cũng có thể xây dựng giao dịch trên bất kỳ mã thông báo ERC-20 nào và các giao dịch như vậy luôn cung cấp giao dịch đơn giản.

Nền tảng hiện chỉ cung cấp ba cặp giao dịch đơn giản (ETH, DAI và USDC), khả năng cho vay tài sản và nhận lãi cũng như hai hình thức giao dịch ký quỹ (giao dịch ký quỹ riêng biệt và giao dịch ký quỹ chéo). Mặc dù đây là những công cụ đơn giản dành cho các nhà giao dịch dày dạn kinh nghiệm, nhưng chúng đại diện cho một bước tiến đáng kể cho ngành DeFi đang phát triển. Người dùng có thể vay tiền trực tiếp từ người cho vay trên thị trường hoặc người cho vay có thể gửi tiền để lưu trữ tài sản tiền điện tử của họ và kiếm lãi

Tương lai của dydx

Đối với dYdX, lộ trình bao gồm trở thành phi tập trung 100% vào cuối năm 2022. Hiện nay , sàn giao dịch dydx đang cung cấp cho người dùng ba phiên bản. Với dYdX v4, sàn giao dịch nhằm mục đích hoạt động phi tập trung hoàn toàn, không có thành phần tập trung.

Hiện nay tại phiên bản thứ 3, gần như tất cả các thành phần của nền tảng dYdX đều được phân cấp.  Tuy nhiên, công ty dựa vào các hệ thống tập trung cho sổ đặt hàng và công cụ khớp lệnh. Do đó, việc phân cấp hoàn toàn nền tảng dYdX sẽ có nghĩa là phân cấp sổ lệnh và công cụ khớp lệnh.

Phiên bản thứ 4 sắp ra mắt của dydx có cho riêng mình những lợi ích vượt trội hơn phiên bản trước ngoài việc phân quyền hoàn toàn. Công ty cũng dự định mang lại những cải tiến cho các tùy chọn ký quỹ và tài sản thế chấp hiện có cũng như các hoạt động thương mại khác.

Với dYdX v4, cộng đồng sẽ nắm quyền kiểm soát khỏi công ty, dYdX Trading Inc., do đó, sẽ không thể thu doanh thu từ phí giao dịch nữa. Sau khi được cộng đồng chấp thuận, việc không thể kiếm doanh thu cũng sẽ áp dụng cho các hệ thống tập trung được kết nối.

Các sàn giao dịch tập trung như Binance và Coinbase thống trị bối cảnh giao dịch về khối lượng giao dịch. Một trong những lý do chính liên quan đến việc dễ dàng điều chỉnh các thực thể tập trung. Tuy nhiên, với sự phân cấp, sàn giao dịch dYdX lại có mục tiêu là trao lại quyền lực vào tay các nhà đầu tư khi giao dịch trên sàn này thay vì tập trung quyền lực vào tay mình như các sàn giao dịch khác. Đồng thời, sàn giao dịch này cũng hướng đến sự minh bạch tối đa trong hoạt động trên sàn giao dịch. 

Kết luận

Kế hoạch dành cho dYdX luôn là cung cấp các tính năng giao dịch ngày càng nâng cao như quyền chọn và công cụ phái sinh cùng với các tính năng giao dịch ký quỹ hàng đầu của chúng. Gần đây, dự án đã thêm các tùy chọn “dừng lỗ” để cho phép các nhà giao dịch hạn chế các khoản lỗ tiềm ẩn của họ. Nhóm cũng có kế hoạch mở rộng ra ngoài ba tài sản tiền điện tử cơ bản hiện có trên nền tảng. Bằng cách tăng thêm độ phức tạp cho nền tảng của họ, dYdX cũng đang tăng thêm độ phức tạp cho hệ sinh thái DeFi rộng lớn hơn – một dấu hiệu của một thị trường đang trưởng thành.